术语词典

家庭财务术语,讲成人话

每个词条一句话定义先给结论,再讲原理和公式,最后告诉你它能用在哪道题上。 目前收录 13 个词条,覆盖房贷、购房、养老、税务、教育、保障与职业七个领域。

养老

反向抵押

老年人将房产抵押给机构,按月领取养老金,身故后由机构处置房产。

养老

抵押率

贷款额度与抵押房产评估价值的比例,决定能贷出多少钱。

养老

长寿风险

实际寿命远超预期、导致养老储备提前耗尽的风险。

养老

基础养老金

按当地计发基数、缴费年限和平均缴费指数从统筹账户计发的养老金。

基础=(社平×(1+指数)÷2)×年限×1%
养老

个人账户养老金

按退休时个人账户累计储存额除以计发月数计算的养老金。

个人账户=余额÷计发月数
养老

替代率

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养老

基础养老金

按计发基数、缴费指数和缴费年限计算的养老金部分,来自统筹账户。

计发基数×(1+本人平均缴费指数)÷2×缴费年限×1%
养老

个人账户养老金

按个人账户储存额除以计发月数计算的养老金部分。

个人账户储存额÷计发月数
养老

计发月数

计算个人账户养老金时的除数,按退休年龄确定。

养老

缴费指数

本人缴费基数与当地社平工资的比值,历年平均后用于计算基础养老金。

养老

养老金计发基数

计算基础养老金的基准值,由各省市人社部门年度公布。

养老

养老金替代率

退休月养老金占退休前工资的比例,衡量退休后生活水平维持程度。

替代率 = 月养老金 ÷ 当前月薪
养老

年金险内部收益率

使养老险现金流净现值为0的年化收益,衡量保险真实回报。

IRR:令 Σ 现金流_t ÷ (1+IRR)^t = 0

看完了,去算你的那道题

关于这些词,最常被问的 8 个问题

复利和单利差多少年才明显?
前5-10年差距温和,10年后指数拉开。同样6%年化,20年复利约是单利的1.3倍,30年约1.7倍。时间是最强放大器的前提是你不中途取出。
定投真的能平滑风险吗?
能。固定金额分批买,价低多买份额、价高少买,天然摊低成本。但平滑的是成本,不是保证赚钱,长期仍取决于底层资产涨跌。
IRR为负是什么意思?
说明这笔投资的真实年化回报是负的,收回的钱折现后盖不住投入。常见于高价接盘、周期错配。此时应重新审视现金流。
费率为何能被复利放大?
费率每年从净值扣,扣掉的钱本可以继续复利。20年、8%下,1%费率差可能让终值少一两成,时间越长差距越大。
股债为什么能分散风险?
股票和债券常不同步(弱负相关),一方跌时另一方可能涨,组合波动小于各自波动简单相加。相关性越低,分散效果越好。
3%通胀真的很严重?
是的。3%下约24年购买力减半,看似温和却持续。若你的钱只躺活期,实际每年在缩水。
为什么计划书收益不能直接用?
计划书账户价值常含预期分红、演示利率,不代表保证收益。要用IRR把确定现金流折现,才是真实回报。
租售比多少算值得投资?
净租金收益率高于无风险利率(如国债2%-3%)才算收租逻辑成立。一线常低于此,主要靠房价上涨预期。